التحليل المالي المحاسبي بإستخدام برنامج إكسل المتقدم

التعريف

ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﻫﻭ ﻋﻠﻡ ﻟﻪ ﻗﻭﺍﻋﺩ ﻭﻣﻌﺎﻳﻳﺭ ﻭﺍﺳﺱ ﻳﻬﺗﻡ ﺑﺗﺟﻣﻳﻊ ﺍﻟﺑﻳﺎﻧﺎﺕ ﻭﺍﻟﻣﻌﻠﻭﻣﺎﺕ ﺍﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻟﻠﻣﻧﺷﺄﺓ ﻭﺍﺟﺭﺍء ﺍﻟﺗﺻﻧﻳﻑ ﺍﻟﻼﺯﻡ ﻟﻬﺎ ﺛﻡ ﺇﺧﺿﺎﻋﻬﺎ ﺍﻟﻰ ﺩﺭﺍﺳﺔ ﺗﻔﺻﻳﻠﻳﺔ ﺩﻗﻳﻘﺔ ﻭﺇﻳﺟﺎﺩ ﺍﻟﺭﺑﻁ  ﻭﺍﻟﻌﻼﻗﺔ ﻓﻳﻣﺎ ﺑﻳﻧﻬﻣﺎ ، ﻓﻣﺛﻼ ﺍﻟﻌﻼﻗﺔ ﺑﻳﻥ ﺍﻷﺻﻭﻝ ﺍﻟﻣﺗﺩﺍﻭﻟﺔ ﺍﻟﺗﻲ ﺗﻣﺛﻝ ﺍﻟﺳﻳﻭﻟﺔ ﻓﻲ ﺍﻟﻣﻧﺷﺄﺓ ﻭﺑﻳﻥ ﺍﻟﺧﺻﻭﻡ ﺍﻟﻣﺗﺩﺍﻭﻟﺔ ﺍﻟﺗﻲ ﺗﺷﻛﻝ ﺍﻟﺗﺯﺍﻣﺎﺕ ﻗﺻﻳﺭﺓ ﺍﻻﺟﻝ ﻋﻠﻰ ﺍﻟﻣﻧﺷﺄﺓ ﻭﺍﻟﻌﻼﻗﺔ ﺑﻳﻥ ﺃﻣﻭﺍﻝ ﺍﻟﻣﻠﻛﻳﺔ ﻭ ﺍﻻﻟﺗﺯﺍﻣﺎﺕ ﻁﻭﻳﻠﺔ ﺍﻻﺟﻝ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ ﺍﻟﻰ ﺍﻟﻌﻼﻗﺔ ﺑﻳﻥ ﺍﻹﻳﺭﺍﺩﺍﺕ ﻭﺍﻟﻣﺻﺭﻭﻓﺎﺕ ﺛﻡ ﺗﻔﺳﻳﺭ ﺍﻟﻧﺗﺎﺋﺞ ﺍﻟﺗﻲ ﺗﻡ ﺍﻟﺗﻭﺻﻝ ﺍﻟﻳﻬﺎ ﻭﺍﻟﺑﺣﺙ ﻋﻥ ﺃﺳﺑﺎﺑﻬﺎ ﻭﺫﻟﻙ ﻻﻛﺗﺷﺎﻑ ﻧﻘﺎﻁ ﺍﻟﺿﻌﻑ ﻭﺍﻟﻘﻭﺓ ﻓﻲ ﺍﻟﺧﻁﻁ ﻭﺍﻟﺳﻳﺎﺳﺎﺕ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ ﺍﻟﻰ ﺗﻘﻳﻳﻡ ﺃﻧﻅﻣﺔ ﺍﻟﺭﻗﺎﺑﺔ ﻭﻭﺿﻊ ﺍﻟﺣﻠﻭﻝ ﻭﺍﻟﺗﻭﺻﻳﺎﺕ ﺍﻟﻼﺯﻣﺔ ﻟﺫﺍﻟﻙ ﻓﻲ ﺍﻟﻭﻗﺕ ﺍﻟﻣﻧﺎﺳﺏ. ﻳﻌﺗﺑﺭ ﺑﺭﻧﺎﻣﺞ  Microsoft Excel  ﻣﻥ ﺍﻫﻡ ﺑﺭﺍﻣﺞ ﺍﻟﺟﺩﺍﻭﻝ ﺍﻟﺣﺳﺎﺑﻳﺔ ﺍﻻﻟﻳﻛﺗﺭﻭﻧﻳﺔ، ﺍﻟﺗﻰ ﺗﺳﺗﺧﺩﻡ ﺃﺳﺎﺳﺎ ﻟﻠﺗﻌﺎﻣﻝ ﻣﻊ ﺍﻟﺑﻳﺎﻧﺎﺕ ﺍﻟﺭﻗﻣﻳﺔ ﻭﻣﺎ ﺗﺣﺗﺎﺟﻪ ﻣﻥ ﻋﻣﻠﻳﺎﺕ ﺣﺳﺎﺑﻳﺔ ﻭﺍﺣﺻﺎﺋﻳﺔ . Spread Cheet  ﻭﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻳﺻﻠﺢ ﺍﻟﺑﺭﻧﺎﻣﺞ ﻟﺣﻝ ﻛﺛﻳﺭ ﻣﻥ ﺍﻟﻣﺷﺎﻛﻝ ﺍﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻳﺔ ، ﻣﺛﻝ ﺍﻋﺩﺍﺩ ﻭ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﺍﻟﻣﻭﺍﺯﻧﺎﺕ ﺍﻟﺗﺧﻁﻳﻁﻳﺔ ، ﺗﺻﻣﻳﻡ ﺍﻟﻧﻅﻡ ﺍﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻳﺔ ، ﺣﺳﺎﺏ ﺍﻟﺿﺭﺍﺋﺏ ، ﺍﻋﺩﺍﺩ ﻭﺗﺻﻣﻳﻡ ﻗﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﺗﻛﺎﻟﻳﻑ ﻭﺍﻋﺩﺍﺩ ﻗﺎﺋﻣﺔ ﺍﻟﺩﺧﻝ ﻟﻠﺷﺭﻛﺎﺕ ﺍﻟﺻﻧﺎﻋﻳﺔ ﻭﺍﻟﺗﺟﺎﺭﻳﺔ. ﺑﺟﺎﻧﺏ ﺍﻟﻘﻳﺎﻡ ﺑﻌﻣﻠﻳﺎﺕ ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﺍﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻟﻠﺑﻳﺎﻧﺎﺕ ﻭﺍﻟﻣﻌﻠﻭﻣﺎﺕ ﺍﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻳﺔ. ﺗﻣﺛﻳﻝ ﺍﻟﺑﻳﺎﻧﺎﺕ ﺑﺭﺳﻭﻡ ﻭ ﺗﺧﻁﻳﻁﺎﺕ ﺑﻳﺎﻧﻳﺔ ، ﺫﺍﺕ ﺷﻛﻝ ﺟﺫﺍﺏ، ﻛﻣﺎ ﻳﺗﻳﺢ Excel ﺇﻣﻛﺎﻧﻳﺔ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﻭﺇﺩﺍﺭﺓ ﻗﻭﺍﻋﺩ ﺑﻳﺎﻧﺎﺕ ﺫﺍﺕ ﻋﻼﻗﺎﺕ ﺑﺳﻳﻁﺔ ﻏﻳﺭ ﻣﻌﻘﺩﺓ. ﻭﻫﺫﺍ ﺍﻟﺑﺭﻧﺎﻣﺞ  ﺍﻟﺗﺩﺭﻳﺑﻲ ﻭﻭﺭﺵ ﺍﻟﻌﻣﻝ ﺑﺎﺣﺩﺙ ﺍﻟﻣﻣﺎﺭﺳﺎﺕ ﻭﺍﻟﺗﻘﻧﻳﺎﺕ ﺍﻟﻣﺗﻘﺩﻣﺔ ﻓﻲ ﻫﺫﺍ ﺍﻟﻣﺟﺎﻝ . 

ﺃﻫﻣﻳﺔ ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﺍﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ

• ﻣﻌﺭﻓﺔ ﺍﻟﻭﺿﻊ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﺍﻟﺳﺎﺋﺩ ﻓﻲ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ ﺗﺣﺩﻳﺩ ﻗﺩﺭﺓ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ ﻋﻠﻰ ﺍﻻﻗﺗﺭﺍﺽ ﻭﺍﻟﻭﻓﺎء ﺑﺎﻟﺩﻳﻭﻥ
• ﺍﻟﻭﺻﻭﻝ ﺍﻟﻰ ﺍﻟﻘﻳﻣﺔ ﺍﻻﺳﺗﺛﻣﺎﺭﻳﺔ ﻟﻠﻣﻧﺷﺎﺓ ﻭﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﺍﻟﺣﻛﻡ ﻫﻠﻰ ﺟﺩﻭﻯ ﺍﻻﺳﺗﺛﻣﺎﺭ ﻓﻲ ﺍﺳﻬﻣﻬﺎ ﺍﻥ ﻛﺎﻧﺕ ﺷﺭﻛﺔ ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻋﺎﻣﺔ. ﺍﻟﺣﻛﻡ ﻋﻠﻰ ﺍﻟﺳﻳﺎﺳﺎﺕ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻭﺍﻟﺗﺷﻐﻳﻠﻳﺔ ﻭﺍﻟﺑﻳﻌﻳﺔ ﻭﺍﻟﺗﺧﻁﻳﻁ ﻟﻬﺎ.
• ﺗﺳﺎﻋﺩ ﻓﻲ ﺍﺗﺧﺎﺫ ﺍﻟﻘﺭﺍﺭﺍﺕ ﻷﻏﺭﺍﺽ ﺍﺣﻛﺎﻡ ﺍﻟﺭﻗﺎﺑﺔ ﺍﻟﺩﺍﺧﻠﻳﺔ ﺍﻟﺣﻛﻡ ﻋﻠﻰ ﻣﺩﻯ ﻛﻔﺎءﺓ ﺇﺩﺍﺭﺓ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ ﺗﻭﺿﻳﺢ ﺍﻻﺗﺟﺎﻩ ﺍﻟﻌﺎﻡ ﻟﻔﻌﺎﻟﻳﺎﺕ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ.
• ﺗﺯﻭﻳﺩ ﻣﺳﺅﻭﻟﻲ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ ﺍﻭ ﺇﺩﺍﺭﺓ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ ﺍﻭ ﺍﻟﻣﺳﺗﺛﻣﺭﻳﻥ ﺑﻣﻌﻠﻭﻣﺎﺕ ﻣﺎﻟﻳﺔ ﻳﺳﺗﺧﺩﻣﻭﻧﻬﺎ ﻓﻳﻣﺎ ﻳﻠﻲ : ​
  • ﻗﻳﺎﺱ ﺭﺑﺣﻳﺔ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ ﻭﺳﻳﻭﻟﺗﻬﺎ ( ﻗﺩﺭﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﺍﻟﻭﻓﺎء ﺑﺎﻟﺗﺯﺍﻣﺎﺗﻬﺎ).
  • ﺍﻋﺩﺍﺩ ﺍﻟﺗﻧﺑﺅﺍﺕ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ .و ﺍﻟﺗﺧﻁﻳﻁ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﻣﻧﺷﺎﺓ. ﺍﻟﺭﻗﺎﺑﺔ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ​
  • ﺗﻘﻳﻳﻡ ﻣﺩﻯ ﻛﻔﺎءﺓ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ ﺑﺻﻭﺭﺓ ﻋﺎﻣﺔ.
  • ﺍﻅﻬﺎﺭ ﻣﺩﻯ ﻧﺟﺎﺡ ﺍﻟﻣﻧﺷﺎﺓ.

الأهداف

• ﻣﻧﺎﻗﺷﺔ ﺃﻫﻣﻳﺔ ﻧﻅﻡ ﺍﻟﻣﻌﻠﻭﻣﺎﺕ ﺗﺄﺻﻳﻝ ﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻭﻥ ﺑﺄﺳﺎﻟﻳﺏ ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﺍﻟﻣﺎﻱ ﺍﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ ﺍﻟﻣﺗﻘﺩﻡ .
• ﻣﺳﺎﻋﺩﺓ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻓﻲ ﺗﻔﺳﻳﺭ ﻧﺗﺎﺋﺞ ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﻭﻛﻳﻔﻳﺔ ﺇﺳﺗﺧﺩﺍﻣﻬﺎ ﻓﻲ ﺇﺗﺧﺎﺫ ﺍﻟﻘﺭﺍﺭﺍﺕ.
• ﺇﻛﺳﺎﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻣﻬﺎ ﺍ ﺭﺕ ﺍﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﻟﺣﺎﺳﻭﺏ ﻓﻲ ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﻣﻥ ﺧﻼﻝ ﺍﻟﺗﻁﺑﻳﻖ ﺍﻟﻌﻣﻠﻲ ﻋﻠﻰ ﺍﻟﺣﺎﺳﻭﺏ ﺑﺎﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﻧﻅﺎﻡ ®Excel

منهجية التدريب

تستخدم الدورة التدريبية مزيجاً من التقنيات التفاعلية، مثل عروض تقديمية موجزة من قبل المستشار، والتدريبات الجماعية ودراسات الحالة باستخدام إكسل لتطبيق المعرفة المكتسبة، تليها عروض المشاركين للنتائج.

من يجب أن يحضر؟

رئيس المحاسبون ومدراء المحاسبة وكبار المحاسبون ومدراء الشؤون المالية والمحللون الماليون والمراقبون الماليون ومدراء الحسابات المالية ورؤساء الإدارات المالية ومراقبو الأرصدة والممولون للشركات، ومحللو مخاطر الائتمان والمصرفيون ومدراء العلاقات.

الكفاءات المستهدفة

• فهم البيانات المالية
• قراءة التقارير السنوية
• معالجة البيانات المالية
• التحليل المالي
• التحليل الائتماني
• إدارة المخاطر
• نقد المعايير المستخدمة في إعداد التقارير المالية
• تطبيق الشكوك المهنية
• كشف حالات الاحتيال المالي
• التنبّؤ المالي

الخطوط العامة للدورة

 ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻻﻭﻝ :

ﻣﻘﺩﻣﺔ ﻭ ﻧﻅﺭﺓ ﻋﺎﻣﺔ ﻋﻠﻰ ﺑﻳﺋﺔ ﺍﻻﻋﻣﺎﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻭ ﺍﻟﻧﻣﺎﺫﺝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ

ﺍﻟﻬﺩﻑ ﺍﻟﺗﺩﺭﺑﻳﻰ: ﻳﺳﺗﻬﺩﻑ ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻻﻭﻝ ﺑﺗﻌﺭﻳﻑ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﺑﺷﻛﻝ ﻣﺧﺗﺻﺭ ﻋﻥ ﺃﺳﺎﺳﻳﺎﺕ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﻟﺫﻟﻙ ﺳﻳﺗﻡ ﺗﺩﺭﻳﺏ MS Excel ﺍﻟﻧﻣﺎﺫﺝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﺑﺎﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺑﺭﻧﺎﻣﺞ ﺍﻟﺟﺩﺍﻭﻝ ﺍﻻﻟﻛﺗﺭﻭﻧﻳﺔ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺍﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺗﺎﻟﻳﺔ:

• ﺃﺳﺎﺳﻳﺎﺕ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﺍﻟﻧﻣﺎﺫﺝ Models ﺑﺈﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺑﺭﻧﺎﻣﺞ MS Excel ﺍﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﺧﺗﺑﺎﺭﺍﺕ ﺻﻼﺣﻳﺔ ﺍﻟﺑﻳﺎﻧﺎﺕData Validation
• ﺍﻻﺧﻁﺎء ﺍﻟﺷﺎﺋﻌﺔ ﻋﻧﺩ ﺗﺻﻣﻳﻡ MS Excel ­ ﺑﻧﺎء ﺍﻟﻣﻌﺎﺩﻻﺕ ﺑﺈﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺑﺭﻧﺎﻣﺞ ﺍﻟﻣﻌﺎﺩﻻﺕ.
• ﺍﻟﺑﺳﻳﻁﺔ ﻭ ﺗﺎﺳﻳﺱ ﻋﻼﻗﺎﺕ ﺑﻳﻥ ﺍﻟﺧﻼﻳﺎ ﺑﺎﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺩﺍﻟﺔ IF ﺍﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺩﺍﻟﺔ (ﻣﺎﺫﺍ ­ ﻟﻭ ) Multiple IF ﺍﻟﻣﺗﻌﺩﺩﺓ IF (ﻣﺎﺫﺍ ­ ﻟﻭ ) Data Management ﺍﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﺩﻭﺍﺕ ﺍﺩﺍﺭﺓ ﺍﻟﺑﻳﺎﻧﺎﺕ
• Filtering Lists (Auto and Advanced Filters )
• Sorting ( One Key& Multiple Keys )
• Subtotals
• ﺗﺻﻣﻳﻡ ﻭ ﺃﻋﺩﺍﺩ ﺍﻟﺟﺩﺍﻭﻝ ﺍﻟﻣﺣﻭﺭﻳﺔ ﺑﺎﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺑﻳﺎﻧﺎﺕ ﻣﺗﻐﻳﺭﺓ . Building a Pivot Table From a Dynamic Range ﺃﻋﺩﺍﺩ ﺍﻟﺭﺳﻭﻡ ﺍﻟﺑﻳﺎﻧﻳﺔ ( Charting (Standard Charts and Pivot Table Charts
• ﺇﺩﻭﺍﺕ ﺣﻣﺎﻳﺔ ﺍﻟﺑﻳﺎﻧﺎﺕ Data Protection

ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺛﺎﻧﻰ :

 ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺷﺭﻛﺔ: ﺍﻟﻭﺿﻊ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﺍﻟﺗﺎﺭﻳﺧﻲ (ﺍﺳﺎﺳﻳﺎﺕ)

ﺍﻟﻬﺩﻑ ﺍﻟﺗﺩﺭﺑﻳﻰ: ﻳﺳﺗﻬﺩﻑ ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺛﺎﻧﻰ ﺑﻌﺩ ﺍﻻﻧﺗﻬﺎء ﻣﻥ ﺍﻟﺗﺎﻛﺩ ﻣﻥ ﺗﺎﻫﻳﻝ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺑﺷﻛﻝ ﻣﺗﻘﺩﻡ ﺳﻳﺗﻡ ﺍﻟﺑﺩء ﻓﻰ ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﺩﺍء ﺍﻟﺷﺭﻛﺎﺕ ﺑﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ MS Excel ﺍﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﻋﻠﻰ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﻧﻣﺎﺫﺝ ﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻟﻠﺷﺭﻛﺎﺕ، ﻟﺫﻟﻙ ﺳﻳﺗﻡ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺗﺎﻟﻳﺔ:

• ﻧﻣﻭﺫﺝ ﺍﻟﺗﺧﻁﻳﻁ ﺍﻟﻣﺅﺳﺳﻰ (ﺍﻟﻣﺳﺎﻫﻳﻣﻥ – ﺍﻻﺩﺍﺭﺓ – ﺃﺻﺣﺎﺏ ﺍﻟﻣﺻﺎﻟﺢ). ﺗﺣﻠﻳﻝ ﻣﻛﻭﻧﺎﺕ ﺩﻭﺭﺓ ﺍﻟﺗﺷﻐﻳﻝ/ﺍﻟﻧﻘﺩﻳﺔ.
• ﺍﻟﻣﻛﻭﻧﺎﺕ ﺍﻻﺳﺎﺳﻳﺔ ﺍﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻟﻠﺷﺭﻛﺔ (ﺍﻟﻣﻳﺯﺍﻧﻳﺔ ﻭﻗﺎﺋﻣﺔ ﺍﻟﺩﺧﻝ). ﺇﻋﺩﺍﺩ ﺍﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﺍﻷﺧﺭﻯ ﻣﻥ ﺧﻼﻝ ﺍﻟﻣﻳﺯﺍﻧﻳﺔ ﻭﻗﺎﺋﻣﺔ ﺍﻟﺩﺧﻝ. ﻣﺻﺎﺩﺭ ﺍﻟﻣﻌﻠﻭﻣﺎﺕ ﻋﻥ ﺍﻟﺷﺭﻛﺔ.
• ﺃﻫﺩﺍﻑ ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻰ.
• ﻁﺭﻳﻘﺔ ﻗﺭﺍءﺓ ﺍﻟﻣﺭﻛﺯ ﺍﻟﻣﺎﻟﻰ ﻟﻠﺷﺭﻛﺔ. ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺭﻛﺯ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺷﺭﻛﺔ. ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻻﻓﻘﻰ ﻭ ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺭﺍﺳﻲ.

ﻁﺭﻳﻘﺔ ﺍﻟﺗﺩﺭﻳﺏ: ﺳﻳﺗﻡ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺗﻁﺑﻳﻖ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﺈﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻻﺩﺍء Model ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻟﻌﺩﺓ ﺳﻧﻭﺍﺕ ﻟﺷﺭﻛﺔ ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﺣﻘﻳﻘﻳﺔ ﻭ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﻧﻣﻭﺫﺝ (2) ،Financial Position ﺍﻟﻣﺎﻟﻰ ﻟﻠﺷﺭﻛﺔ ﻣﻥ ﺧﻼﻝ:

• ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺭﻛﺯ ﺍﻟﻣﺎﻟﻰHorizontal 3 
• ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺭﺍﺳﻰ Vertical Analysis
• ﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻻﻓﻘﻰ Analysis.

ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺛﺎﻟﺙ:

 ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺷﺭﻛﺔ: ﺍﻟﻭﺿﻊ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﺍﻟﺗﺎﺭﻳﺧﻲ (ﺑﻬﺩﻑ ﺗﻌﻅﻳﻡ ﺛﺭﻭﺓ ﺍﻟﻣﺳﺎﻫﻣﻳﻥ)

ﺍﻟﻬﺩﻑ ﺍﻟﺗﺩﺭﺑﻳﻰ: ﻳﺳﺗﻬﺩﻑ ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺛﺎﻟﺙ ﺑﻌﺩ ﺍﻻﻧﺗﻬﺎء ﻣﻥ ﺍﻟﺗﺎﻛﺩ ﻣﻥ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺍﺳﺎﺳﻳﺎﺕ ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻻﺩﺍء ﺍﻟﻣﺎﻟﻰ ﻟﻠﺷﺭﻛﺎﺕ ﺑﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﻧﻣﺎﺫﺝ ﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻟﻠﺷﺭﻛﺎﺕ ﺳﻳﺗﻡ ﺍﺳﺗﻛﻣﺎﻝ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺑﻌﺽ ﺍﻻﺩﻭﺍﺕ ﺍﻟﻬﺎﻣﺔ، ﻣﻥ ﺧﻼﻝ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺗﺎﻟﻳﺔ:

• ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺳﻳﻭﻟﺔ ﻓﻰ ﺍﻻﺟﻝ ﺍﻟﻘﺻﻳﺭ. ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺭﺑﺣﻳﺔ.
• ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻛﻔﺎءﺓ ﺍﻟﺗﺷﻐﻳﻠﻳﺔ. ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺭﺍﻓﻌﺔ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ.
• ﺍﻟﻣﻘﺎﺭﻧﺔ ﺑﺎﻟﻣﺅﺷﺭﺍﺕ ﺍﻟﻣﺭﺟﻌﻳﺔ. ﺗﺣﻠﻳﻝ . Du Pont
• ﺍﻟﺗﻧﺑﺅ ﺑﺎﻟﻔﺷﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻰ .Z­Score ﺗﻘﺩﻳﺭ ﻗﻳﻣﺔ ﺳﻬﻡ ﺍﻟﺷﺭﻛﺔ.

ﻁﺭﻳﻘﺔ ﺍﻟﺗﺩﺭﻳﺏ: ﺳﻳﺗﻡ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺗﻁﺑﻳﻖ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﺈﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﻟﺗﺣﻠﻳﻝ Model ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﻟﻌﺩﺓ ﺳﻧﻭﺍﺕ ﻟﺷﺭﻛﺔ ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﺣﻘﻳﻘﻳﺔ ﻭ ﺍﺳﺗﻛﻣﺎﻝ ﺗﺻﻣﻳﻡ ﻧﻣﻭﺫﺝ (5)،Financial Ratios ﺍﻻﺩﺍء ﺍﻟﻣﺎﻟﻰ ﻟﻠﺷﺭﻛﺔ ﻣﻥ ﺧﻼﻝ: ( (4 ﺍﻟﻧﺳﺏ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ Du Pont. ، Z­Score (6) ﺗﺢ

ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺭﺍﺑﻊ :

ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺷﺭﻛﺔ: ﺍﻟﺗﻧﺑﺅ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﻭﺍﻟﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻹﺩﺍﺭﻱ

ﺍﻟﻬﺩﻑ ﺍﻟﺗﺩﺭﺑﻳﻰ: ﻳﺳﺗﻬﺩﻑ ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺭﺍﺑﻊ ﺑﻌﺩ ﺍﻻﻧﺗﻬﺎء ﻣﻥ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻻﺩﺍء ﺍﻟﻣﺎﻟﻰ ﻟﻠﺷﺭﻛﺎﺕ ﺍﻟﺗﺎﺭﻳﺧﻳﺔ، ﺳﻳﺗﻡ ﺍﺳﺗﻛﻣﺎﻝ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺑﻌﺽ ﺍﻻﺩﻭﺍﺕ ﺍﻟﻬﺎﻣﺔ، ﻣﻥ ﺧﻼﻝ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺗﺎﻟﻳﺔ:

• ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺑﻌﺽ ﺍﻟﺟﻭﺍﻧﺏ ﺍﻹﺩﺍﺭﻳﺔ ﻟﻠﺷﺭﻛﺔ:
• ﺗﺣﺩﻳﺩ ﺍﺳﺗﺭﺍﺗﻳﺟﻳﺔ ﺍﻟﺷﺭﻛﺔ ﻓﻳﻣﺎ ﻳﺗﻌﻠﻖ ﺑﺎﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ.
•  ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻔﺭﺹ ﻭﺍﻟﺗﻬﺩﻳﺩﺍﺕ ﻭﻧﻘﺎﻁ ﺍﻟﻘﻭﺓ ﻭﺍﻟﺿﻌﻑ. ﺍﻟﺗﻧﺑﺅ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ:
• ﺍﻟﺗﻧﺑﺅ ﺑﺎﻟﻣﺑﻳﻌﺎﺕ. ﺍﻟﻘﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ ﺍﻟﺗﻘﺩﻳﺭﻳﺔ.
• ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﻣﺭﻛﺯ ﺍﻟﻣﺎﻟﻲ ﺍﻟﻣﺳﺗﻘﺑﻠﻲ ﻟﻠﺷﺭﻛﺔ.

ﻁﺭﻳﻘﺔ ﺍﻟﺗﺩﺭﻳﺏ: ﺳﻳﺗﻡ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺗﻁﺑﻳﻖ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﺈﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﻋﺩﺓ Sensitivity ﻭ ﺗﺣﻠﻳﻝ ﺍﻟﺣﺳﺎﺳﻳﺔ Scenarios ﺣﺎﻻﺕ ﺗﻁﺑﻳﻘﻳﺔ ﻹﻋﺩﺍﺩ ﺳﻳﻧﺎﺭﻳﻭﻫﺎﺕ ﻟﻘﺎﺋﻣﺔ ﺍﻟﺩﺧﻝ ﺍﻟﺗﻘﺩﻳﺭﻳﺔ ﻭﻓﻘﺎ ﻟﻠﺗﻭﻗﻌﺎﺕ ﻭ ﺍﻻﻓﺗﺭﺍﺿﺎﺕ ﺍﻻﻗﺗﺻﺎﺩﻳﺔ Analysis ﺍﻟﻣﺗﺑﺎﻳﻧﺔ. ﺑﺎﻻﺿﺎﻓﺔ ﺍﻟﻰ ﺍﺧﺗﻳﺎﺭ ﺍﻟﺗﻭﺯﻳﻊ ﺍﻻﻣﺛﻝ ﻟﻠﻣﻭﺍﺭﺩ ﺍﻟﻣﺣﺩﻭﺩﺓ ﺑﺈﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﻟﺑﺭﻣﺟﺔ Solver Tool. ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎﺩ ﻋﻠﻰ Linear Programing ﺍﻟﺧﻁﻳﺔ

 ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺧﺎﻣﺱ:

 ﺩﺭﺍﺳﺔ ﺍﻟﺟﺩﻭﻯ ﺍﻻﻗﺗﺻﺎﺩﻳﺔ (ﺗﻘﻳﻳﻡ ﺑﺩﺍﺋﻝ ﺍﻻﺳﺗﺛﻣﺎﺭ ﺍﻟﺭﺍﺳﻣﺎﻟﻳﺔ)

ﺍﻟﻬﺩﻑ ﺍﻟﺗﺩﺭﺑﻳﻰ: ﻳﺳﺗﻬﺩﻑ ﺍﻟﻳﻭﻡ ﺍﻟﺧﺎﻣﺱ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺗﻘﻳﻳﻡ ﻓﺭﺹ ﺍﻻﺳﺗﺛﻣﺎﺭ ﻁﻭﻳﻠﺔ ﻣﻥ ﺧﻼﻝ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ، DCF ﺍﻻﺟﻝ ﺑﺎﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﻧﻣﻭﺫﺝ ﺍﻟﺗﺩﻓﻘﺎﺕ ﺍﻟﻧﻘﺩﻳﺔ ﺍﻟﻣﺧﺻﻭﻣﺔ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺗﺎﻟﻳﺔ:

• ﺍﻟﻘﻳﻣﺔ ﺍﻟﺯﻣﻧﻳﺔ ﻟﻠﻧﻘﻭﺩ.
• ﺃﻋﺩﺍﺩ ﻗﻭﺍﺋﻡ ﺍﻟﺩﺧﻝ ﺍﻟﺗﻘﺩﻳﺭﻳﺔ ﻟﻠﻣﺷﺭﻭﻉ.
• ﺗﺣﺩﻳﺩ ﻣﻌﺩﻝ ﺍﻟﺧﺻﻡ ﺍﻟﻣﻧﺎﺳﺏ ﻟﻠﻣﺷﺭﻭﻉ . Discount Rate ﺍﺣﺗﺳﺎﺏ ﺗﻛﻠﻔﺔ ﺍﻟﺗﻣﻭﻳﻝ . Cost of Capital
• ﺃﺣﺗﺳﺎﺏ ﺻﺎﻓﻰ ﺍﻟﻘﻳﻣﺔ ﺍﻟﺣﺎﻟﻳﺔ ﻟﻠﻣﺷﺭﻭﻉ . Net Present Value ﺍﺣﺗﺳﺎﺏ ﻣﻌﺩﻝ ﺍﻟﻌﺎﺋﺩ ﺍﻟﺩﺍﺧﻠﻰ .Internal Rate of Return
• ﺍﺣﺗﺳﺎﺏ ﻓﺗﺭﺓ ﺍﻻﺳﺗﺭﺩﺍﺩ ﺍﻟﻣﺧﺻﻭﻣﺔ Discounted Payback Period ﺍﺣﺗﺳﺎﺏ ﻣﻌﺩﻝ ﺍﻟﻌﺎﺋﺩ ﺍﻟﺩﺍﺧﻠﻰ ﺍﻟﻣﻌﺩﻝModified Internal Rate of Return

ﻁﺭﻳﻘﺔ ﺍﻟﺗﺩﺭﻳﺏ: ﺳﻳﺗﻡ ﺗﺩﺭﻳﺏ ﺍﻟﻣﺷﺎﺭﻛﻳﻥ ﻋﻠﻰ ﺗﻁﺑﻳﻖ ﺍﻟﻣﻬﺎﺭﺍﺕ ﺍﻟﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﺈﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺑﻳﺎﻧﺎﺕ Financial Functions ﻣﺷﺭﻭﻉ ﺍﺳﺗﺛﻣﺎﺭﻯ ﺍﻓﺗﺭﺍﺿﻳﺔ ﻭﺗﻁﺑﻳﻖ ﺍﻟﺩﻭﺍﻝ ﺍﻟﻣﺎﻟﻳﺔ Goal Seek. ﻭScenario ﻭ ﺍﺳﺗﺧﺩﺍﻡ ﺍﻝ (PV,NPV,IRR,MIRR